Насколько эффективен и надежен бизнес? Каковы его возможности? Все это показывают разные виды денежных потоков.
Денежный поток (cash flow) — это движение денег в компании за определенный период: то, откуда они приходят, на что тратятся и сколько остается.
Чистый денежный поток (net cash flow, NCF) суммирует поступления и выплаты. Рассчитать его можно по формуле:
NCF = CFi+ — CFj-
Где:
CFi+ — поступления на счет;
CFj- — списания со счета.
Общий объем NCF складывается из притока и оттока денег по трем направлениям, у каждого из которых своя задача.
- Операционный денежный поток: доходы от продаж, выплата зарплат, производственные расходы — позволяет бизнесу стабильно работать.
- Финансовый: получение, обслуживание и уплата кредитов, доход по депозитам, выплата дивидендов — поддерживает стабильность операционной деятельности.
- Инвестиционный: покупка имущества, открытие новых филиалов, выкуп акций, поступление дивидендов от долей участия в других организациях — определяет рост и развитие компании.
Понимание баланса расходов и доходов по каждому из направлений помогает правильно оценивать текущее состояние и перспективы компании. Но еще важнее то, что это дает возможность управления денежными потоками и позволяет планировать:
- операционный cash flow так, чтобы разница была плюсовой и росла;
- финансовый cash flow так, чтобы за счет безвозмездного финансирования и кредитования избегать кассовых разрывов (это когда на обязательные расходы временно не хватает денег);
- разумное вложение накопленных денег.
Благодаря оперативному финансовому планированию бизнес может маневрировать собственными, привлеченными и заемными деньгами наиболее рационально и соблюдать сроки выплат — так, чтобы оставаться в плюсе. В этом ему помогают различные опции отсрочки платежей. Например, возможность постоплаты в eLama, в рамках которой можно оплачивать услуги более чем 15 рекламных систем и сервисов в срок до 30 дней.
Именно соблюдение баланса в конечном счете оказывается главным в ведении бизнеса. Уровень доходов в отрыве от представлений о денежном потоке мало говорит о его финансовой устойчивости: даже высокодоходная компания может потерпеть банкротство из-за нехватки денежных средств. Поэтому расчет денежного потока (cash flow) и его планирование очень важны для благополучия бизнеса.
